Debut en Bolsa el miércoles

Dominion fija el precio a 2,74 euros, también en la parte baja

Dominion fija el precio por acción en 2,74, en la parte baja de la banda orientativa de 2,6 a 3,2 La valoración de la compañía será de 450 millones de euros

Mikel Barandiarán, consejero delegado de Dominion, Antón Pradera, presidente, y Jesús María Herrera, consejero delegado de CIE Automotive.
Mikel Barandiarán, consejero delegado de Dominion, Antón Pradera, presidente, y Jesús María Herrera, consejero delegado de CIE Automotive.

Dominion, la filial de tecnologías de la información del fabricante de piezas de automóviles CIE ha fijado el precio por acción en 2,74, en la parte baja de la banda orientativa de 2,6 a 3,2. La valoración de la compañía será de 450 millones de euros.

La empresa emitirá 54,7 millones de acciones a un precio de referencia de 2,74 euros, en la parte baja del rango orientativo de 2,6 a 3,2 euros. La compañía queda tasada en 450 millones, en el puesto número 70 de la Bolsa, al nivel de Miquel y Costas. Así ha captado 150 millones de euros y se ejecuta la opción de sobreadjudicación, por el 15% de la oferta inicialobtendrá 22 millones adicionales

La demanda se acumulaba en torno a los 2,9 euros por acción pero los bancos coordinadores han analizado su cantidad y calidad. Así, empresa y bancos, JB Capital y Société Générale, han optado por no pillarse los dedos y colocar el precio por debajo de ese umbral. JB Capital ha sido el elegido para estabilizar la acción en los 30 días posteriores a su debut. Es decir, hasta el 26 de mayo.

“El negocio no es tan sencillo de explicar como el de las otras salidas a Bolsa en España, Telepizza y Parques Reunidos, pero la acogida ha sido realmente sorprendente”, señalan fuentes conocedoras de la colocación. Los grandes fondos extranjeros están mostrando un gran interés. La filial, que permanecerá bajo el control de CIE, que retendrá más del 50%, facturó el año pasado 525 millones de euros, un 79% más que en 2014, y logró un beneficio bruto de explotación (ebitda) de 41,6 millones de euros. De ese importe, 174 millones procedieron de España, mientras que los 451 millones adicionales provinieron del extranjero. Su beneficio neto cerró en 18,4 millones, un 230% más que los 5,6 millones de 2014.

CIE AUTOMOTIVE 22,04 -1,61%

Dominion ofrece soluciones hospitalarias, farmacéuticas, de servicios de instalación, mantenimiento y reparación de componentes industriales. El área de tecnologías y telecomunicaciones, que se centra en diseñar, instalar y mantener redes de telecomunicaciones fijas y móviles, principalmente en España y Latinoamérica, representa un 48% de los ingresos de la compañía.

El segmento de industria, centrado en ayudar a sus clientes en la gestión del uso de calor en procesos industriales, supone el 50% de su facturación, mientras que el 2% restante procede del área de energías renovables. Dominion destinará el dinero que se embolsará a crecer con adquisiciones. Incluso prevé endeudarse, puesto que su objetivo de ratio de apalancamiento, medido como deuda entre beneficio bruto de explotación (ebitda), se sitúa por debajo de las 2 veces, cuando ahora está en 0,6. El grupo se propone elevar sus ventas a medio plazo hasta los 1.000 millones y abre la puerta a dar un dividendo a medio plazo de un tercio de su beneficio neto. CIE Automotive subió ayer un 0,45% en Bolsa, hasta situarse en los 15,74 euros por acción. La compañía, dirigida por Antón Pradera se anota un 2,94% en el año y se coloca en entorno de máximos históricos.