El fondo 3i compra el 16,2% de Unión Radio por 225 millones
Unión Radio, propietaria de la Cadena SER y del Grupo Latino de Radio, dará entrada en su accionariado al fondo de capital riesgo 3i, que invertirá 225 millones de euros para alcanzar una participación del 16,2%. La operación se llevará a cabo mediante compra de participaciones a Prisa (principal accionista del grupo radiofónico) y a Godó y ampliaciones de capital. La empresa de radio estudia salir a Bolsa en España o en EE UU.
El consejo de administración de la compañía radiofónica Unión Radio, participada en un 80% por el Grupo Prisa y en un 20% por el Grupo Godó, aprobó ayer la entrada en su accionariado, mediante una operación mixta de compra de acciones y ampliación de capital, del fondo de capital riesgo 3i, con una participación del 16,20%. Unión Radio es propietaria del 100% de la Cadena SER y del 100% del Grupo Latino de Radio, que controla 1.240 emisoras en España y América Latina, informó el Grupo Prisa en un comunicado remitido a la Comisión Nacional del Mercado de Valores.
Los presidentes de los grupos Prisa (editor del diario CincoDías) y Godó, Ignacio Polanco y Javier de Godó; el consejero delegado de Prisa, Juan Luis Cebrián; el consejero delegado de Unión Radio, Augusto Delkader, y Mark Heappey y Maite Ballester, socios de 3i, firmaron ayer en Madrid el acuerdo.
Valoración de 1.244 millones
Prisa señaló en el hecho relevante que la inversión total de 3i será de 225 millones de euros, para alcanzar un porcentaje aproximado del 16,2% del accionariado de Unión Radio. Esa cifra supone una valoración total de Unión Radio, antes de la inversión de 3i y descontada la deuda neta, de 1.244,5 millones de euros. El comunicado añade que la participación resultante de Prisa quedaría 'por encima del 66% del capital de Unión Radio'.
La entrada del nuevo socio 'impulsará el desarrollo de Unión Radio en Latinoamérica y en especial el plan de expansión en el mercado hispano en Estados Unidos'. Asimismo, la empresa contempla la posibilidad de que Unión Radio, 'salga a Bolsa a medio plazo en España o en Estados Unidos'.
La firma británica 3i es 'líder de inversión en capital riesgo en el mundo', señala Prisa. La sociedad está incluida en el índice FTSE 100 con una capitalización de 7.700 millones de euros y cuenta con fondos gestionados de 11.700 millones (a septiembre 2007). Su objetivo es 'proporcionar recursos a las compañías en las que invierte, sin vocación de permanencia, para aumentar su valor y rentabilizar dicha inversión'.
Prisa añade que 3i tiene 'experiencia en salidas a Bolsa, ha apoyado con éxito a más de 900 empresas en ocho países'. Cuenta con una red internacional y una cartera en el sector de medios de comunicación valorada en 600 millones.
En cuanto a Unión Radio, es 'el mayor grupo radiofónico de habla española' y tiene más de 28 millones de oyentes. Cuenta con 1.240 emisoras, entre propias y asociadas, distribuidas en España, Estados Unidos, México, Colombia, Costa Rica, Panamá, Argentina y Chile.
En España, Unión Radio cuenta con la Cadena SER, líder de audiencia tanto en programación hablada como en las fórmulas musicales (40 Principales, Cadena Dial, M-80, Radiolé y MáximaFM). En Estados Unidos, la compañía tiene dos operaciones de radio en Los Ángeles y Miami, ciudad en la que es líder en radio hablada para el mundo hispano. Además posee GLR Networks, empresa productora y distribuidora de programas y espacios comerciales con cerca de 60 emisoras afiliadas. En el mercado de México, Unión Radio opera a través de Radiópolis, participada al 50% por Televisa y en la que Unión Radio tiene la gestión.
Radio Caracol, líder en Colombia y una de las cadenas más prestigiosas de América Latina, es otro pilar de Unión Radio en ese mercado. Caracol produce y distribuye 10 líneas de programación de música y radio hablada.
El objetivo del acuerdo es apoyar el plan de expansión
El Grupo Prisa señaló ayer en el hecho relevante remitido a la CNMV que el objetivo principal del acuerdo suscrito por Prisa y Godó, junto a su participada Sociedad de Servicios Radiofónicos Unión Radio, con el fondo 3i es el de 'llevar a cabo el plan de expansión de Unión Radio'.Asimismo, un portavoz del grupo de comunicación agregó que la entrada de la sociedad de capital riesgo supone 'un paso estratégico importante'. El apoyo se materializará en un 'refuerzo donde Unión Radio ya está y un empuje serio en Norteamérica', explicaron estas mismas fuentes.Según el comunicado enviado ayer, la operación se formalizará, previsiblemente, en el primer cuatrimestre del año 2008.Prisa y Godó han suscrito el acuerdo de intenciones con 3i Europe, gestora de fondos integrada en la sociedad europea 3i Group, añade la nota.