Apollo compra el 49% de Primafrío, el líder español en transporte por carretera

El fondo valora la compañía, que intentó salir a Bolsa en 2021, en 1.500 millones

Los Conesa lo tenían todo en contra para vender Primafrio. Además de que la compañía acudía al mercado de capital riesgo con el sambenito de haber fracaso en salir a Bolsa, en la puja por la líder española en el transporte por carretera se han cruzado la huelga de camioneros y las alzas históricas del precio del petróleo. Pese a ello Apollo apuesta por un sector en la picota en España y ha acordado adquririr el 49% de la compañía con una valoración de 1.500 millones, tal y como ha desvelado en una nota de prensa.

Primafrio ya trató de salir a Bolsa el año pasado. Sin embargo, las elevadas valoraciones que buscaban la familia fundadora, los Conesa, y precisamente entonces el precio del petróleo frustraron la operación. Entonces buscaban colocar un 25% en el mercado a una horquilla de precios que se encontraba entre los 1.302 y 1.694 millones.

Juan Conesa y Jose Esteban Conesa —que se mantendrán como accionistas mayoritarios y presidente y consejero delegado de la compañía, respectivamente— encargaron entonces al banco de inversión Evercore la búsqueda de un socio que tomase una participación mayoritaria en la compañía, como así ha sido. Finalmente ha sido el vehículo de inversión en infraestructuras de este gigante del private equity el que ha resultado ganador de la operación, que se preve se cierre a mediados de año.

Linklaters se ha encargado de los asuntos legales de la transacción. Ashurst  y Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison han trabajado como asesores legales de Apollo.

El objetivo de Apollo es apoyar el crecimiento de Primafrío en los próximos años, basado en invertir en su red de infraetsructuras y de potenciar su estrategia internacional. La compañía cuenta con una flota de 2.300 vehículos que operan en 25 países en toda Europa, fundamentalmente en Alemania, Reino Unido, Francia, España y Portugal.